Bayer compra la nord-americana Monsanto per 58.929 milions d'euros

La companyia alemanya Bayer va informar ahir que  comprarà el fabricant de transgènics dels Estats Units Monsanto per 66.000 milions de dòlars (uns 58.929 milions d’euros), després d’elevar l’oferta plantejada fins ara. Bayer i Monsanto han firmat un acord de fusió vinculant que permetrà a l’alemanya quedar-se la nord-americana a un preu de 128 dòlars per acció en metàl·lic. El consell d’administració de Monsanto, així com la junta directiva i el consell de supervisió de Bayer han aprovat l’operació. La facturació proforma del negoci agrícola de les dues empreses el 2015 va arribar a un total de 23.000 milions d’euros. 

    

Per afrontar l’adquisició de Monsanto, el gegant alemany preveu finançar la transacció mitjançant una combinació de deute i capital propi, que en aquest últim cas serà de 19.000 milions de dòlars (16.965 milions d’euros). També portarà a terme una ampliació de capital i té garantit un finançament pont de 57.000 milions de dòlars (uns 50.893 milions d’euros) dels bancs BofA Merrill Lynch, Credit Suisse, Goldman Sachs, HSBC i JP Morgan.

  

 Segons el diari alemany 'Rheinische Post', la iniciativa de Bayer s’emmarca en l’objectiu de guanyar grandària per protegir-se d’un hipotètic intent d’absorció per part d’algun rival, donada l’actual debilitat de la seva divisió farmacèutica i el procés de consolidació que està vivint aquest sector a nivell global. La compra de Monsanto reforça la divisió agrícola de Bayer, ja que la nord-americana és un dels fabricants més grans de pesticides i de llavors transgèniques del món. 

  

 La fusió entre Bayer i Monsanto suposa la compra més gran per part d’una empresa alemanya de la història. Arriba en un moment de forta concentració en el sector, després de la compra de Syngenta per part de ChemChina per 40.000 milions de dòlars al febrer i l’acord de fusió assolit el desembre passat entre Dupont i Dow Chemical. La direcció de Bayer veu un potencial de sinergies de 1.500 milions d’euros a partir del tercer any del tancament de l’operació. Les inversions de Bayer pujaran a 2.500 milions en el sector agroquímic fins al 2020.

Gairebé el 32% de la facturació d’agroquímica de 15.000 milions de dòlars (uns 13.400 milions d’euros) de Monsanto és amb herbicides, i una mica més del 68% amb llavors. La firma nord-americana està present a 68 països, entre els quals n’hi ha 11 de llatinoamericans, i dóna feina a 22.000 persones, mentre que l’alemanya ho està a 77 països i dóna feina a 116.800 persones.

  

La seu central de la divisió de llavors de l’empresa fusionada i la central als Estats Units del negoci d’agroquímica Crop Science estarà a Saint Louis (Missouri), mentre que l’àrea de productes fitosanitaris i la divisió Crop Science en la seva totalitat, que factura uns 10.000 milions d’euros anuals, estarà a la localitat alemanya de Monheim.

  

Notícies relacionades

KKR, el poder d’un tità del capital risc

El 63% dels joves que se senten sols en culpen la vivenda

 Les agències de mesurament de riscos Standard & Poor’s, Moody’s i Fitch consideren que amb aquesta adquisició Bayer s’endeutarà molt i s’endinsarà més en el sector de llavors en detriment del farmacèu-

tic, desvirtuant d’aquesta manera el que fins ara era el seu perfil. La forta pressió sobre els costos de les companyies agroquímiques ha generat aquesta onada de fusions en el sector en un moment de debilitat en el mercat de matèries primeres agrícoles.