Sacyr fa caixa amb Itínere i a més intenta vendre el 20% de Repsol

Sacyr Vallehermoso aconsegueix oxigen i temps per millorar els seus comptes i reduir el seu deute amb l'acord assolit ahir amb el banc americà Citigrup per a la venda de la filial Itínere, valorada en 7.887 milions d'euros (2.874 milions pels fons propis de la filial i 5.013 milions pel deute assumit). Segons Sa- cyr, amb la venda haurà reduït el seu endeutament en un 37% des de principis del 2008, passant de 19.726 milions a 12.476.

L'operació té diversos actors indirectes. Inicialment consistirà en el llançament d'una oferta pública d'accions (OPA) de Citi sobre el 100% del capital d'Itínere, a 3,96 euros per acció. Sacyr s'ha compromès a traspassar d'entrada el 42,83% del capital de la concessionària i entregar un 11,58% un cop liquidada l'opa.

RECOMPRA D'ACTIUS

L'operació no allunyarà definitivament Sacyr del negoci de les concessions d'infraestructures, ja que la constructora es compromet també a recomprar a Citi, si prospera l'opa, un grup de contractes que es troben en la seva fase inicial, i per tant menys rendible, per valor de 450 milions. Entre aquestes es troben les concessions de les autopistes radials de Madrid R3, R5 i R4, diverses autovies amb peatges a l'ombra, hospitals, l'aeroport de Múrcia i així fins a 24 actius en cinc països.

Entre els participants indirectes que surten beneficiats d'aquesta venda destaquen Abertis Infraestructuras i la concessionària italiana d'autopistes Atlantia. Totes dues s'han compromès amb Citi a comprar-li diversos actius una vegada hagi acabat amb èxit l'opa. Abertis aconsegueix quedar-se el 50% de l'Autopista Bascoaragonesa, una de les més rendibles d'Espanya ara; un altre 50% de dues autopistes xilenes; el 75% de la concessionària xilena Elqui, de la qual ja té un 25%, i altres participacions en gestores d'autopistes xilenes. Tot el lot, per 621 milions d'euros, un preu molt més barat que altres adquisicions semblants realitzades temps enrere. Abertis va dir que amb aquestes compres aplica la seva estratègia de "consolidació de les seves participacions minoritàries" en societats de les quals ja és accionista.

Notícies relacionades

Red Eléctrica prepara una reforma per accelerar parades forçoses de fàbriques

Aigües de Barcelona posa en valor el seu impacte sociali d’innovació

Les autopistes que es quedarà Atlantia també són del grup més rendible d'Itínere. A més, Sacyr haurà d'entregar el 8,34% de les accions que posseeix d'Itínere a les caixes BBK i Caja Vital.

Malgrat aquesta operació, que aporta a Sacyr caixa suficient per fer front als pròxims venciments de deute, la constructora manté en ferm la seva intenció de desprendre's del 20% de Repsol YPF. El PP va registrar ahir al Congrés la proposta de crear una comissió d'investigació sobre la presència de Sacyr en la petrolera i la possible venda de les seves accions a la russa Lukoil, per considerar que són accions recolzades pel Govern.