11 d’ag 2020

Anar al contingut

Operacions empresarials

El virus accelera la guerra al sector 'delivery'

Les empreses de menjar a domicili es reorganitzen de cara a consolidar-se

El coronavirus dispara el consum i l'entrada de nous restaurants

Sara Ledo

El virus accelera la guerra al sector 'delivery'

Ferran Nadeu

Fins fa uns mesos, menjar un plat cuinat per Daviz Muñoz era una cosa que es podien permetre uns quants que acudien a Streetxo o Diverxo. Però el coronavirus ha portat els plats del xef tres estrelles Michelin a cases particulars a través de GoXo, en col·laboració amb Glovo. Una tendència a què també s’han apuntat xefs com Paco Roncero o Ramón Freixa, supermercats com Carrefour o Dia i fins i tot mercats, impulsant un sector en ple procés de consolidació.

«El Covid no ha fet més que accelerar el protagonisme de les empreses de ‘delivery’», confirma el director de l’àrea de Retail Knowledge d’AECOC, Pablo de la Rica. Un accelerament que s’ha plasmat amb dues grans fusions l’últim mes. La de Just Eat Takeaway amb Grubhub i UberEats amb Postmates. Tot i així «ja veníem d’un context de concentració i de moviments importants com l’entrada d’Amazon en el capital de Deliveroo i s’acostaven acords entre diversos ‘retailers’», adverteix De la Rica.

L’últim any Takeaway va aconseguir Just Eat, cosa que va donar lloc a un gegant mundial, al guanyar la pugna a Prosus, el braç inversor de Naspers i accionista de referència de Delivery Hero. La mateixa Delivery Hero va comprar la sud-coreana Woowa, i Uber Eats va vendre el seu negoci a l’Índia a Zomato, va traspassar les seves operacions als Emirats Àrabs Units a Careem, la seva filial del Pròxim Orient, i va finalitzar la seva activitat a set mercats més.

A Espanya, l’última gran operació data de l’any 2016 amb la compra de La Nevera Vermella per Just Eat, però sonat és l’interès de moltes empreses per Glovo. «Estem assistint a una fase de consolidació del negoci i del seu model a escala internacional», indiquen des de la companyia sense fer més comentaris.

Rendibilitat

El sector del menjar a domicili s’ha configurat des dels seus inicis amb un model basat en les adquisicions. Les plataformes de ‘delivery’ posen en contacte restaurants amb les persones que volen que els portin el menjar a casa amb una comissió per intermediació d’entre un 10% i un 35%, tot i que hi ha molta opacitat entorn de la quantia. Així, necessiten volums massius d’«informació, transaccions i usuaris per ser rendibles», explica el soci responsable de consum i distribució de KPMG a Espanya, Enrique Porta.

I el creixement inorgànic és una de les principals estratègies. «Els permet accelerar en aquest procés d’escalabilitat i guanyar ràpidament la massa crítica necessària», afegeix Porta. A més, l’usuari retroalimenta amb les seves preferències aquest procés de concentració en el qual el nombre de competidors per país es dirigeix a dos o tres. «Al ser plataformes d’intermediació i agregació d’oferta (amb freqüència, la mateixa), les seves propostes poden col·lidir en la ment de l’usuari digital, no procliu a utilitzar moltes plataformes diferents si no presenten una proposta de valor diferencial», afegeix.

El ‘modus operandi’ d’aquesta reorganització passa per o bé desinvertir en aquells mercats sense possibilitat de creixement o bé expandir-se amb la compra de competidors. També guanyar múscul amb fusions internacionals per assegurar una base de clients en un mercat nou.

Coronavirus

Amb aquest context, el confinament ha sigut un catalitzador, al ser pràcticament l’únic canal obert per a la restauració. El ‘delivery’ ha captat 2,2 milions de nous compradors i ha assolit una dimensió en ocasions de compra d’entorn del 30% per sobre del seu nivell precrisi, segons la consultora Kantar. «És possible que la Covid hagi mogut el calendari d’inversió amb l’anticipació d’operacions que abans eren més lentes per l’elevada liquiditat del mercat», indica el director d’Adigital, José Luis Zimmermann.

Segons un informe d’UBS previ a la crisi, el mercat mundial de menjar a domicili podria multiplicar la seva mida per 10 en una dècada. Un termini que probablement passi d’anys a mesos després del pas del virus. «Assistirem sens dubte a més fusions i adquisicions amplificades amb l’entrada de nous jugadors que tenen en la tecnologia i en la logística un factor diferenciador com Amazon», indica el soci de Financial Advisory de Deloitte, Arturo Gayoso. «Després de l’etapa de llançament i expansió [d’aquestes empreses] és moment de consolidar a la recerca de rendibilitat», agrega Gayoso.

Un model en qüestió

El ‘delivery’ és un sector calent però al qual ronden algunes ombres. Amb diversos models segons el país, a Espanya el sector és ple de falsos autònoms, com els ‘riders’ de les plataformes Glovo, Deliveroo o UberEats. 

El 23 de juliol, Deliveroo va perdre el primer macrojudici entorn d’aquesta figura al concloure el jutjat social madrileny que els seus treballadors són assalariats i no autònoms. Altres sentències li han donat la raó a l’empresa, però el model està censurat.

Les empreses demanen adaptar el marc normatiu a les noves formes de treball pròpies de l’anomenada economia de plataformes. Proposen mantenir els seus treballadors com a autònoms a canvi de contribuir fiscalment perquè el Govern els garanteixi una cobertura social més gran. Mentrestant el Ministeri de Treball mira cap a un altre costat i ultima una nova legislació que reguli l’ocupació a les plataformes digitals. Tot i que, segons informa Gabriel Ubieto, aquesta nova norma encara no compta amb un primer esborrany.